·Ôµ¥ÄɹÌÄ®ÀÌ ½ÇÀû¡¤À繫 »óȲ ¾ÇÈ·Î ±ÝÀ¶È¸»çµé°ú ¸ÎÀº À繫 ¾àÁ¤À» À§¹ÝÇÑ »óÅÂÀÎ °ÍÀ¸·Î ³ªÅ¸³µ´Ù. ½Å¿ëµµ ÇÏÇâ °¡´É¼º°ú ´õºÒ¾î ÇâÈÄ ÀÚ±Ý È®º¸¿¡ ºÎÁ¤Àû ¿äÀÎÀÌ µÉ °ÍÀ¸·Î °üÃøµÈ´Ù. ÀÌ °¡¿îµ¥ ·Ôµ¥¿¡³ÊÁö¸ÓƼ¸®¾óÁî(¿¾ ÀÏÁø¸ÓƼ¸®¾óÁî)¸¦ ÀμöÇÏ¸é¼ ºô¸° Àμö±ÝÀ¶À» Â÷ȯÇØ¾ß ÇÏ´Â µî ÀÚ±ÝÁ¶´Þ °úÁ¦´Â »êÀûÇØ ÀÖ´Ù.
![](//cdn2.ppomppu1.co.kr/zboard/data3/hub_news2/2024/0819/newhub_2024070509503441230_1720140634.jpg)
19ÀÏ ÅõÀÚÀºÇà(IB) ¾÷°è¿¡ µû¸£¸é ·Ôµ¥ÄɹÌÄ®Àº °ú°Å ÀºÇà°ú Áõ±Ç»ç µîÀ¸·ÎºÎÅÍ ÀÚ±ÝÀ» ºô¸®¸é¼ ÀÏÁ¤ À繫ºñÀ² À¯ÁöÇϱâ·Î ¾à¼ÓÇÑ À繫¾àÁ¤À» ÁöÅ°Áö ¸øÇß´Ù. °ú°Å ÀϺ»°è ¹ÌÁîÈ£ÀºÇàÀ¸·ÎºÎÅÍ ÀÚ±ÝÀ» ºô¸®¸é¼ ¿¬°á ±âÁØÀ¸·Î ¡®¼ø±ÝÀ¶ºÎä/»ó°¢Àü¿µ¾÷ÀÌÀÍ(EBITDA)¡¯À» 4¹è ÀÌÇÏ·Î, ¡®EBITDA/ÀÌÀÚºñ¿ë¡¯À» 5¹è ÀÌ»ó À¯ÁöÇϱâ·Î Çß´Ù. ·Ôµ¥¿¡³ÊÁö¸ÓƼ¸®¾óÁî(¿¾ ÀÏÁø¸ÓƼ¸®¾óÁî) Àμö ÀÚ±ÝÀ» ºô¸®¸é¼µµ ´ëÁÖ´Ü°ú °°Àº ºñÀ²À» ÁöÅ°±â·Î À繫¾àÁ¤À» ¸ÎÀº ¹Ù ÀÖ´Ù.
ÇÏÁö¸¸ ÃÖ±Ù °ø½ÃÇÑ »ó¹Ý±â À繫Á¦Ç¥¿¡ µû¸£¸é ·Ôµ¥ÄɹÌÄ®Àº ¾à¼ÓÇÑ À繫ºñÀ²À» ÁöÅ°Áö ¸øÇß´Ù. ·Ôµ¥ÄɹÌÄ®Àº 2020³â±îÁö ¸·´ëÇÑ Çö±ÝâÃâ·ÂÀ» ±â¹ÝÀ¸·Î Â÷ÀԱݺ¸´Ù Çö±ÝÀÌ ¸¹Àº ¼ø(âí)Çö±Ý »óŸ¦ À̾î¿Ô´Ù. Àå±â°£ ÀÚº»À» ÃàÀûÇÑ ´ö¿¡ ¼ö³â°£ÀÇ ½ÇÀû ¾ÇÈ¿Í ÅõÀÚ È®´ë·Î Â÷ÀÔ±ÝÀÌ ºü¸£°Ô ´Ã¾î³µ´Âµ¥µµ ¿©ÀüÈ÷ ºÎäºñÀ²ÀÌ 100%¸¦ ¹Øµ·´Ù. ÇÏÁö¸¸ ½ÇÀû ¾ÇÈ·Î EBITDA°¡ ±Þ°¨ÇÏ°í ÀÌÀÚ ºñ¿ëÀÌ ´Ã¸é¼ ¡®EBITDA/ÀÌÀÚºñ¿ë¡¯Àº 5¹è ¹ØÀ¸·Î ¶³¾îÁ³´Ù.
´ÙÇàÈ÷ µ·À» ºô·ÁÁØ ±ÝÀ¶È¸»çµéÀº À繫¾àÁ¤ À§¹Ý¿¡µµ ºÒ±¸ÇÏ°í »óȯ ¿äûÀ̳ª ´ãº¸±Ç Á¦ÇÑ µîÀÇ Á¦À縦 ÇÏÁö ¾Ê°í ÀÖ´Ù. ·Ôµ¥ÄɹÌÄ®¿¡ °¡Àå ¸¹Àº ÀÚ±ÝÀ» ºô·ÁÁØ °ÍÀ¸·Î ¾Ë·ÁÁø ÀϺ»°è ¹ÌÁîÈ£ÀºÇàÀº ·Ôµ¥ÄɹÌÄ®¿¡ ¿þÀ̹ö(WAIVER, °è¾àÀ¯Áö ¾àÁ¤¼)¸¦ Áá´Ù. ·Ôµ¥¿¡³ÊÁö Àμö±ÝÀ¶ À繫¾àÁ¤Àº À̹ø ¹Ý±â ±âÁØÀ¸·Î´Â Àû¿ëµÇÁö ¾Ê´Â´Ù°í Àû½ÃµÅ ÀÖ´Ù.
±ÝÀ¶È¸»ç °ü°èÀÚ´Â "À繫¾àÁ¤ÀÌ °É·Á ÀÖ´Â ÀϺΠÂ÷ÀԱݿ¡ ´ëÇØ Áï½Ã »óȯ ¿äû µîÀÇ Á¦À縦 °¡ÇÏ¸é ±âÁ¸ ´ëÃâÀÌ ¸ðµÎ ºÎ½Ç鵃 ¼ö ÀÖ´Ù"¸é¼ "¼öÁ¶¿øÀÇ ÀÚ±ÝÀ» ºô·ÁÁØ ±ÝÀ¶È¸»ç ÀÔÀå¿¡¼ ÇØ´ç ´ë±â¾÷°úÀÇ ¿µ¾÷ °ü°è¿Í Àüü ´ëÃâÀÇ ¾ÈÁ¤ÀûÀÎ »óȯÀ» À§Çؼ¶óµµ ¿þÀ̹ö¸¦ ÁÖ´Â °æ¿ì°¡ ¸¹´Ù"°í ¼³¸íÇß´Ù.
![](//cdn2.ppomppu1.co.kr/zboard/data3/hub_news2/2024/0819/newhub_2021010308595796279_1609631997.jpg)
ÇÏÁö¸¸ À繫¾àÁ¤À» ÁöÅ°Áö ¸øÇÑ °Í¸¸À¸·Îµµ ÇâÈÄ ÀÚ±Ý Á¶´Þ¿¡ ¾Ç¿µÇâÀ» ÁÙ °ÍÀ̶ó´Â °üÃøÀÌ ³ª¿Â´Ù. ·Ôµ¥ÄɹÌÄ®Àº ¿þÀ̹ö¸¦ ¹Þ¾ÒÁö¸¸ 3000¾ï¿øÀÇ ´ëÃâÀ» Àå±â Â÷ÀÔ±ÝÀÌ ¾Æ´Ñ ´Ü±â ³»¿¡ »óȯÇØ¾ß ÇÒ À¯µ¿¼º Â÷ÀÔ±ÝÀ¸·Î ºÐ·ùÇß´Ù. ¾àÁ¤À» ÁöÅ°Áö ¸øÇØ ´ëÃâÀ» ¸¸±â±îÁö 12°³¿ù ÀÌ»ó ¿¬ÀåÇÒ ¼ö ÀÖ´Â ±Ç¸®(±âÇÑÀÌÀÍ)¸¦ »ó½ÇÇß´Ù´Â ¼³¸íÀÌ´Ù. ȸ°è±âÁØ¿¡ µû¶ó ¾àÁ¤ À§¹Ý Â÷ÀÔ±ÝÀº À¯µ¿¼º Â÷ÀÔ±ÝÀ¸·Î ºÐ·ùÇØ¾ß ÇÑ´Ù.
½Å¿ëµî±Þ ºÒÈ®½Ç¼ºµµ ÀÖ´Ù. ½Å¿ëÆò°¡»çµéÀº »ó¹Ý±â¿¡ ·Ôµ¥ÄɹÌÄ®ÀÇ ½Å¿ëµî±Þ(AA0) Àü¸ÁÀ» ¡®ºÎÁ¤Àû¡¯À¸·Î Æò°¡Çß´Ù. ¿ÃÇØ »ó¹Ý±â¿¡ ´©Àû ÀûÀÚ¸¦ ±â·ÏÇÏ¸é¼ ½Å¿ëµî±ÞÀÌ AA-·Î ¶³¾îÁú °¡´É¼ºÀÌ Ä¿Á³´Ù.
ÀÚ±ÝÁ¶´Þ Çʿ伺Àº Ä¿Á³´Ù. 1ºÐ±â ¸» 4Á¶5000¾ï¿øÀÇ Çö±Ý¼ºÀÚ»êÀ» º¸À¯ÇÏ°í ÀÖÁö¸¸, Â÷ÀÔ±ÝÀÌ 10Á¶¿øÀ» Èǽ ³Ñ¾î¼¹´Ù. 1³â À̳»¿¡ »óȯÇØ¾ß ÇÏ´Â ´Ü±âÂ÷ÀԱݰú Àå±âÀ¯µ¿¼ººÎä(1³â À̳» »óȯÇØ¾ß ÇÏ´Â Àå±âÂ÷ÀÔ±Ý)ÀÌ 5Á¶5000¾ï¿øÀ» ³Ñ¾î¼¹´Ù. ÅõÀÚ¸¦ ÁÙÀδ٠ÇÏ´õ¶óµµ ²À ÇÊ¿äÇÑ °æ»óÀûÀÎ ÅõÀÚ¿Í ¿î¿µÀÚ±ÝÀ» °í·ÁÇÏ¸é ¿ÜºÎ ÀÚ±Ý Á¶´ÞÀÌ ºÒ°¡ÇÇÇÏ´Ù.
·Ôµ¥¿¡³ÊÁö¸ÓƼ¸®¾óÁî Àμö±ÝÀ¶ 7000¾ï¿øÀÇ ³»³â 3¿ù ¸¸±â¿¡µµ ´ëÀÀÇØ¾ß ÇÑ´Ù. ÇöÀç Áõ±Ç»çµé°ú ±â¾÷¾îÀ½(CP), ȸ»çä, ÁÖ°¡¼öÀͽº¿ÍÇÁ(PRS) µîÀÇ ´Ù¾çÇÑ ¹æ¾ÈÀ» ¸ð»ö ÁßÀÎ °ÍÀ¸·Î ¾Ë·ÁÁ³´Ù. ÃÖ±Ù ·Ôµ¥Ä«µå¿Í ±¸¸Å¾àÁ¤ ½Å¿ëÄ«µå ¾àÁ¤À» ¸Î¾î 300¾ï~400¾ï¿ø ±Ô¸ðÀÇ ¿î¿µÀÚ±ÝÀ» È®º¸Çϱ⵵ Çß´Ù.
IB¾÷°è °ü°èÀÚ´Â "·Ôµ¥ÄɹÌÄ®Àº Çö±Ý º¸À¯·®ÀÌ ¸¹°í ºÎäºñÀ²µµ ¾ÆÁ÷ ³ôÁö ¾Ê¾Æ¼ ÀÚ±Ý È®º¸¿¡ Å« ¹«¸®´Â ¾øÀ» °Í"À̶ó¸é¼µµ "À繫¾àÁ¤ À§¹ÝÀ̳ª ½Å¿ëµµ ¾ÇÈ, ¾÷Ȳ ¾ÇÈ µîÀÇ ºÎÁ¤ÀûÀÎ ¿äÀÎÀÌ °ãÄ¡¸é¼ ÅõÀÚÀÚµéÀÌ º¸¼öÀûÀÎ ½ºÅĽº(ÀÔÀå)·Î Á¢±ÙÇÒ °¡´É¼ºÀÌ ³ô´Ù"°í Áø´ÜÇß´Ù.
ÀÓÁ¤¼ö ±âÀÚ agrement@asiae.co.kr <¨ÏÅõÀÚ°¡¸¦ À§ÇÑ °æÁ¦ÄÜÅÙÃ÷ Ç÷§Æû, ¾Æ½Ã¾Æ°æÁ¦ ¹«´ÜÀüÀç ¹èÆ÷±ÝÁö> |